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2022年能源行业十大趋势观察

发布时间:2022-01-06 16:43:55 编辑:wangzheng 浏览次数:52

回顾2021,伍德麦肯兹的预测得到了市场的验证:原油价格上涨,更多油气企业设定减排目标,美国油气上游行业整合步伐加快,中国对澳大利亚煤炭进口的限制依然存在。

展望2022年,伍德麦肯兹将持续为广大能源与自然资源客户提供全面、深入的预测及市场动态研究。新年伊始,我们的研究团队率先在碳市场、电力、石油和天然气、金属采矿及氢能等领域,发布2022年能源行业十大预趋势预测。

1、全球碳价格将创历史新高

在长期气候政策基本面的推动下,包括欧盟排放交易体系和中国国家碳排放交易体系在内的合规市场中,碳价将于2022年持续上涨。各国政府为实现脱碳承诺,将继续提高当前碳税水平,并引入新的碳税政策。与此同时,部分企业实现净零目标的雄心将拉动对于高水平减排模式的需求,碳价将继续飙升。

2、分布式光伏迎来显著增长

发展分布式光伏将成为全球许多重要市场政策制定者的目标。中国将持续落实整县推进政策。德国新联合政府计划于2030年实现200GW光伏装机目标,其中住宅光伏资源将成为主力市场。此外,分布式光伏仍将是日本、澳大利亚、比利时和波兰的市场主导。

分布式光伏的快速发展也将有助于提升电网稳定性与灵活性。美国进一步推动分布式光伏与储能和/或电动汽车充电基础设施相结合。澳大利亚的家庭将屋顶光伏系统与储能设施配套,以对冲电力上网互联成本上升和光伏电力出口价格走低。更多的国家将使用分布式光伏和储能设施为弱势社区提供电力服务。

3、中国电力需求激增,可再生能源供应链紧张

2021年,中国经济增幅超过8%,推动电力需求飙升:中国电力消费增长10%,这是有史以来主要经济体电力行业的最高年增速。

中国风电和光伏市场投资激增,加上国内拥有全球50%以上的风机制造产能和70%以上的光伏面板制造产能,这将使得本已紧张的全球可再生能源供应链挑战更为加剧。

中国政府对于新冠疫情的零容忍态度,也意味着针对奥密克戎的防疫政策将于2022年升级成更严格的边境管制和检疫措施。可再生能源供应链或将进一步紧张。

4、承诺减排的经济体将鼓励金属本地生产

已承诺加速实现脱碳进程的各个主要经济体或将效仿中国,开始支持本国内的金属供应增长,尤其是支持对于能源转型重要的金属原材料的发展。在对应的政策引导下,诸多投资者、金融企业和矿商将倾向于优先满足应对气候承诺的金属需求增长。

5、石油市场供需基本平衡

伍德麦肯兹预计2022年石油需求将强劲增长。全球石油消费水平将继续恢复,或将于2022年下半年恢复至疫情前水平。然而,这一预测背后仍有风险:新冠病例持续增加,奥密克戎病毒扩散或将导致政府出台旅行限令,尤其是减少国际航班。

谈到全球石油供应,我们预测2022年供应将额外新增超过400万桶每天,与需求预期的增幅持平。美国48州暂未从2020年疫情导致的油价暴跌中恢复如常,还将应对偿还债务的问题并提高股息。2022年或将出现转机,48州的产量增加将推动美国整体产量增长更强劲。其它非欧佩克产油国也有望实现大幅增长。

整体而言,我们预计2022年石油市场供需将更加平衡,并对潜在供应短缺的担忧也将有所缓解。预计第一季度全球盈余约为100万桶每天。

6、油气巨头将于二叠纪盆地产区实现大幅量产

2022年,大型石油公司在二叠纪盆地产区将比小型竞争对手更为活跃。埃克森美孚和雪佛龙已经在二叠纪实现了日产110万桶石油当量,而且这个数字还在攀升。埃克森美孚最近重申了其将于2024年底实现日产700万桶石油当量的目标,而雪佛龙也将其2022年二叠纪预算同比增加10亿美元。

油气巨头的财务目标更高,产量预测也更高;而独立石油公司的财务目标收紧,2022年的产量也如是。提高二叠纪产区的产量也符合油气巨头制定的全新低碳能源战略框架,包括埃克森美孚计划于二叠纪实现2030年零碳目标。

7、电动汽车将有史以来首次在全球市场占据两位数的份额

自福特T型车时代以来,内燃机汽车再次迎来挑战。2022年,部分政府对电动汽车的支持力度将削弱:欧洲将继续削减其电动汽车“超级信贷”,中国对于新能源汽车的补贴退坡。

尽管如此,预计2022年,全球电动汽车销量将达到850万辆。再加上影响传统汽车销售受芯片短缺的影响,而难以于短期内解决,电动汽车的市场份额有望创新高。

然而,美国市场是个特例:拜登政府正试图将电动汽车的税收抵免增加到12,500美元,但由于个别制造商的限令尚未解除,抵税政策将继续仅适用于少数车辆。因此,电动汽车在美国这个全球第二大汽车市场的份额将缓慢增至6%。

8、油气公司布局氢能和碳捕获等低碳战略

2022年,油气公司对于新能源的投资力度将创新高,战略布局也将进一步扩大。欧洲油气巨头的焦点与投资的重点是风电和光伏,但2022年,他们对于碳捕获、利用和封存(CCUS)及低碳氢能的战略布局也将从计划转变为更有意义的行动。部分公司将率先调动大量资源,抢占发展先机:开发低碳项目、建立新型合作伙伴关系,以切实行动构建低碳蓝图。

9、美国政府将大幅支持低碳氢能发展

在目前美国国会审阅的“重建更好法案”中,有一则针对于每公斤高达3美元的低碳氢能生产信贷的提案。若这一提案得以通过,这意味着在美国部分州内,绿氢比灰氢更具竞争优势,尤其是在风电和光伏资源丰富的区域。

该法案还包括增加支持蓝氢项目的第45Q条税收抵免政策。法案能否通过仍存在不确定性。但是,如果美国想要成为氢能领域的领导者,并在其经济脱碳领域取得实质性进展,以政策支持的方式助力早期阶段的氢能发展,不失为正确的选择。即便“重建更好法案”现阶段未能通过,也很可能会出现一些对低碳氢能的其它支持模式。

10、中国政府调控将使得海运动力煤价格走低

在2021年下半年煤炭短缺和价格飙升后,中国打开了国内动力煤生产的闸门。至去年年底,月产量创下历史新高,一个季度的生产率增长10%。煤电公司的煤炭库存得到补充,伍德麦肯兹预计政府将通过实施更严格的配额制度来削减煤炭进口。

中国也将降低国内煤炭价格,逐步降低海运煤炭市场的价格。考虑到海运煤炭市占率达四分之一,预计将产生重大影响。